Финансовая аналитика » Совершенствование финансовой деятельности предприятия » Управление дебиторской задолженностью

Управление дебиторской задолженностью

Страница 2

Таблица 3.1. Расчет результатов сравнения стратегий краткосрочного финансирования

Показатель

Предоставление скидки

Кредит

1

2

3

Индекс цен (за месяц)

1,02

1,02

Коэффициент дисконтирования (за месяц)

0,98

0,98

Индекс цен (за 15 дней)

1,01

1,01

Коэффициент дисконтирования (за 15 дней)

0,99

0,99

Потери от скидки (с каждой 1000 руб.)

=1000*3%=30

Потери от инфляции (с каждой 1000 руб.)

=1000-1000*0,99 = 10

=1000-1000*0,982 =39,6

Доход от альтернативных капиталовложений, руб.

=(1000-30)*10%*0,982=

=93,16

=1000*10%*0,982=96,04

Оплата процентов, руб.

=1000*0,18*2/12=30

Финансовый результат, руб.

=93,16-30-10 = 53,16

=96,04-39,6-30 = 26,44

За 2008 год значение дебиторской задолженности составило 3249 тыс. руб., при использовании предлагаемой системы станет возможным добиться увеличения денежных средств без привлечения банковского кредита и сэкономить до 86,8 тыс. рублей (= 3249 * 26,72). В итоге дебиторская задолженность составит 3162,2 тыс. руб.

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности при использовании предлагаемой системы:

Коб.д.з.2007 = 22 150 / 3 162,2 = 7 (раз)

Коб.д.з.2007 = 360 / 7 = 51 (дни)

Таблица 3.2. Дебиторская задолженность после внедрения системы спонтанного финансирования

Показатель

2008 г.

2009 г.

Отклонение, +/-

Дебиторская задолженность (тыс. руб.)

3249

3162

87

Оборачиваемость дебиторской задолженности (разы)

6,8

7

0,2

Период оборачиваемости дебиторской задолженности (дни)

53

51

-2

В нашем случае применение системы скидок позволяет увеличить оборачиваемость с 6,8 до 7 оборотов, и снизить период оборота дебиторской задолженности с 53 до 51 дня. Даже это, на первый взгляд незначительное изменение оборачиваемости позволит предприятию увеличить эффективность использования всего оборотного капитала, поскольку в его структуре дебиторская задолженность составляет более 90 %. К тому же при успешном внедрении системы скидок за ускорение оплаты, можно посоветовать руководству предприятия продолжить разработку в данном направлении. Например, ранжировать покупателей по соблюдению платежной дисциплины в прошлом, применению скидок, наличию просроченной задолженности, а также в зависимости от объемов производимых ими закупок и разработать индивидуальную систему предоставления скидок, исключить самых неплатежеспособных клиентов, что позволит еще более эффективно управлять дебиторской задолженностью покупателей и, соответственно, отразится на результатах финансово-хозяйственной деятельности самого предприятия.

Страницы: 1 2 3

Это интересно:

Налогоплательщики
В соответствии со ст.357 НК РФ плательщиками транспортного налога признаются организации и физические лица, на имя которых зарегистрированы транспортные средства. Данное положение имеет принципиальное отличие от ранее действовавшего законодательства. Так, в соответствии со ст.5 Закона "О дорож ...

Содержание процедуры досудебного урегулирования налоговых споров
Прошло несколько лет с тех пор, как процедура досудебного урегулирования налогового спора в определенных ситуациях стала обязательной. За этот период сложился и определенный опыт у консультантов, и арбитражная практика, а в Налоговый кодекс РФ (НК РФ) внесены изменения, призванные уточнить ряд дейс ...

Принципы организации финансов коммерческих организаций и предприятий
Финансовые отношения коммерческих организаций и предприятий строятся на определенных принципах, связанных с основами хозяйственной деятельности: хозяйственная самостоятельность, самофинансирование, материальная заинтересованность, материальная ответственность, обеспечение финансовыми резервами. При ...

Главные категории

Copyright © 2019 - All Rights Reserved - www.financelimit.ru